Нацбанк опубликовал требования к управляющим ЗВР

Национальный банк утвердил Правила передачи части золотовалютных активов Национального банка во внешнее управление. Об этом указывается в Постановлении регулятора № 17, опубликованном на официальном сайте Нацбанка 16 марта. В частности, в этих Правилах прописаны все требования к внешним управляющим (инвестиционным компаниям): критерии отбора, порядок передачи активов в управление, методика оценки эффективности его работы и другое.

Правила определяют порядок передачи части золотовалютных активов Национального Банка РК во внешнее управление банкам-нерезидентам Республики Казахстан и организациям, осуществляющим деятельность по управлению активами.

Так, выбор внешней управляющей компании будет осуществляться путем объявления тендера.

«Уполномоченное подразделение публикует на интернет-ресурсе Национального Банка информацию о предстоящем проведении тендера по выбору внешнего управляющего, составляет список потенциальных внешних управляющих, рассылает информацию потенциальным внешним управляющим», - говорится в тексте Правил.

Рассылаемая информация в свою очередь будет содержать в себе описание типа мандата и его характеристик (эталонный портфель, цели управления, инвестиционные ограничения, приблизительный объем мандата); информацию, запрашиваемую у внешнего управляющего; требования к управляющим и т.д.
Затем потенциальные внешние управляющие представляют в Национальный Банк в электронном виде и/или на бумажном носителе информацию, запрашиваемую у внешнего управляющего, а уполномоченное подразделение Нацбанка проводит сравнительный анализ всех поступивших предложений внешних управляющих, с учетом обязательных критериев, предусмотренных пунктами 11 и/или 12 Правил.

Если внешний управляющий удовлетворяет обязательным критериям, предусмотренным пунктами 11 и/или 12 Правил, уполномоченное подразделение Нацбанка проводит дальнейшее рассмотрение предложения и сравнительный анализ согласно оценочным критериям.

Примечательно, что у внешнего управляющего, прежде всего, будут запрашивать информацию об опыте работы; видах активах, находящихся под управлением за последние 5 лет; информацию о портфельных менеджерах и менеджерах по связям с клиентами, которые будут ответственными за активы, переданные во внешнее управление; подробное описание инвестиционного процесса, методов управления портфелем; исторические результаты управления портфелем по аналогичному типу мандата за последние 5 лет и т.д.

Даже будут интересоваться «текучестью» персонала за последние 5 лет среди портфельных менеджеров и аналитиков.

В качестве критериев выбора будут оцениваться, прежде всего, средний показатель сверхдоходности за последние 3-5 лет, процент объема активов по определенному типу мандата к общим активам под управлением; опыт команды и текучесть персонала; кредитный статус, в частности, уровень базового комиссионного вознаграждения и сервис.

Интересно, что больше всего (высокая значимость критерия – 70% из 100%) Национальный банк будет волновать готовность Компании заниматься обучением специалистов Национального банка.

Обязательными критериями для мандатов, в которых объем передаваемой части золотовалютных активов одному внешнему управляющему превышает эквивалент $300 млн, являются следующие:

1) опыт работы с финансовыми инструментами, в которые предполагается инвестировать часть золотовалютных активов:

не менее 10 (десяти) лет, из которых не менее 5 (пяти) лет опыта работы по объявленному типу мандата;

если при объявлении тендера по выбору внешнего управляющего по глобальному мандату участник тендера имеет под управлением исключительно аналогичные региональные мандаты - не менее 5 (пяти) лет опыта работы по региональным мандатам, которые составляют не менее 75 (семьдесят пять) % охвата глобального мандата;

2) размер активов под управлением: внешний управляющий имеет под управлением совокупные активы клиентов (в том числе активы на консультационном обслуживании) не менее эквивалента 25 (двадцати пяти) млрд долларов США;

3) размер активов по рассматриваемому типу мандата под управлением:

внешний управляющий имеет по рассматриваемому типу мандата совокупные активы клиентов не менее эквивалента 1 (одного) млрд долларов США;

если при объявлении тендера по выбору внешнего управляющего по глобальному мандату участник тендера имеет под управлением исключительно аналогичные региональные мандаты – не менее эквивалента 1 (одного) млрд долларов США по региональным мандатам, которые составляют не менее 75 (семьдесят пять) % охвата глобального мандата.

Более подробно ознакомиться с правилами передачи части ЗВР Национального банка можно на официальном сайте регулятора.

Динара Шумаева